Firefish.io

Als Finanzexperte, der den Finanzmarkt in Liechtenstein genau beobachtet, ist es meine Aufgabe, Ihnen einen detaillierten Einblick in innovative Akteure wie firefish.io zu geben. Dieses Unternehmen hat sich als wichtiger Anbieter im Bereich der digitalen Kreditvergabe etabliert und bietet eine einzigartige Lösung für Bitcoin-Inhaber. In diesem Artikel beleuchten wir das Geschäftsmodell, die Produkte, Konditionen und die Stellung von firefish.io im liechtensteinischen Finanzökosystem.

Unternehmensübersicht und Hintergrund in Liechtenstein

firefish.io AG, gegründet im Jahr 2022, ist ein in Liechtenstein registrierter Peer-to-Peer-Kreditdienstleister, der unter der Aufsicht der Finanzmarktaufsicht (FMA) im Rahmen des liechtensteinischen Crowdfunding-Registers tätig ist. Das Unternehmen wurde von erfahrenen Bitcoin-Enthusiasten, Kryptographen, Forschern und Entwicklern ins Leben gerufen, mit dem Ziel, eine Brücke zwischen der traditionellen Finanzwelt und dem Kryptowährungssektor zu schlagen.

Im April 2025 sicherte sich firefish.io in einer Seed-Finanzierungsrunde 1,8 Millionen US-Dollar von Investoren wie Braiins, dem weltweit ältesten Bitcoin-Mining-Pool, und Miton Investment Trusts. Das Geschäftsmodell basiert auf einem nicht-treuhänderischen Peer-to-Peer-Marktplatz, der Bitcoin-Inhaber (Kreditnehmer) mit Anlegern (Kreditgeber) zusammenbringt, die Fiat-Währungen (EUR, CHF, CZK) oder Stablecoins (USDC) bereitstellen. Die Kredite sind durch Bitcoin-Sicherheiten abgesichert, die in On-Chain-Multisignatur-Treuhandkonten auf der Bitcoin-Blockchain gesperrt werden.

Das Hauptzielpublikum von firefish.io sind Bitcoin-HODLer, die Liquidität benötigen, ohne ihre digitalen Vermögenswerte verkaufen zu müssen. Gleichzeitig richtet sich das Angebot an renditeorientierte Anleger, sowohl Privatpersonen als auch institutionelle Kunden, die attraktive Renditen erzielen möchten.

Führungsspitze und Governance

An der Spitze des Unternehmens stehen Martin Matejka als Chief Executive Officer und Igor Neumann als Co-Founder und CTO. Das Managementteam arbeitet mit einem schlanken Ansatz, der durch Compliance-Experten und Blockchain-Sicherheitsspezialisten ergänzt wird, um die Einhaltung regulatorischer Standards und die Sicherheit der Plattform zu gewährleisten.

Kreditprodukte und Dienstleistungen von firefish.io

firefish.io hat sich auf Bitcoin-gestützte Kredite spezialisiert, die in verschiedenen Währungen und mit unterschiedlichen Laufzeiten angeboten werden. Die Plattform unterscheidet zwischen dem allgemeinen Marktplatz und sogenannten "Instant Loans".

Verfügbare Kreditprodukte und Beträge

• Kreditwährungen: EUR, CHF, CZK und USDC Stablecoin.
• Kreditbeträge:
  • Der Mindestkreditbetrag liegt bei 800 Euro.
  • Auf dem Marktplatz können Kreditnehmer bis zu 150.000 Euro aufnehmen.
  • Für "Instant Loans" (Sofortkredite) sind Beträge bis zu 30.000 Euro verfügbar, die ohne die Wartezeit einer passenden Investorensuche ausgezahlt werden können.

Zinssätze, Gebühren und Konditionen

Die Zinskonditionen variieren je nach Art des Kredits und der Marktlage:

• Marktplatz-Kredite: Die Zinssätze bewegen sich zwischen 5 % und 15 % pro Jahr. Diese werden durch Angebot und Nachfrage auf dem Peer-to-Peer-Marktplatz bestimmt.
• Instant Loans: Für Sofortkredite wird ein fester Zinssatz von 6 % pro Jahr als Starttarif angeboten.

Die Laufzeiten für Marktplatz-Kredite betragen in der Regel 3, 6, 12 oder 18 Monate. Für Produkte wie "Invest Pro" sind auch Laufzeiten von bis zu 24 Monaten möglich. Ein charakteristisches Merkmal ist die Rückzahlungsstruktur: Es handelt sich um eine einmalige Rückzahlung bei Fälligkeit (Bullet Payment), was bedeutet, dass keine monatlichen Raten anfallen. Ebenso gibt es keine Verzugsgebühren; stattdessen ist die Liquidation der Sicherheit das primäre Risikomanagementinstrument bei Nichterfüllung der Kreditbedingungen.

Die Gebührenstruktur ist transparent:

• Bearbeitungsgebühr für Kreditnehmer: 1,5 % des Kreditbetrags. Diese Gebühr wird direkt von der hinterlegten Bitcoin-Sicherheit abgezogen.
• Gebühren für Anleger: Für Anleger fallen keine Gebühren an.

Sicherheiten und Risikomanagement

Alle Kredite sind durch Bitcoin-Sicherheiten überbesichert. Diese Sicherheiten werden in einem On-Chain-Multisignatur-Treuhandkonto gesperrt, auf das firefish.io selbst keinen Zugriff hat (nicht-treuhänderisches Modell). Der maximale anfängliche Beleihungswert (Loan-to-Value, LTV) beträgt 50 %. Bei steigendem LTV werden Nachschussforderungen (Margin Calls) ausgelöst. Erreicht der LTV 95 %, erfolgt eine automatische Liquidation der Bitcoin-Sicherheit, um die Rückzahlung des Kredits an den Anleger zu gewährleisten.

Antragsprozess, Mobile App und Regulierung

Der Zugang zu den Dienstleistungen von firefish.io erfolgt primär über eine benutzerfreundliche digitale Plattform. Die Einhaltung regulatorischer Standards, insbesondere in Liechtenstein, ist dabei von zentraler Bedeutung.

Antragsprozess und Anforderungen

Der Antragsprozess für einen Kredit bei firefish.io ist vollständig digitalisiert und über die Webplattform (firefish.io) zugänglich. Eine mobile App für iOS und Android ist für das vierte Quartal 2025 geplant und wird voraussichtlich die Benutzerfreundlichkeit weiter erhöhen. Für die Kontoeröffnung und Kreditbeantragung ist ein KYC-Prozess (Know Your Customer) erforderlich, der von Idenfy unterstützt wird. Dieser umfasst das Hochladen eines Ausweises, eine Telefonverifizierung und das Ausfüllen eines Fragebogens, um den Status "BASIC" zu erreichen. Es gibt drei Verifizierungsstufen:

• ZERO: Nicht verifiziert.
• BASIC: Ermöglicht Kredite bis zu 30.000 Euro.
• PRO: Zukünftige höhere Stufen für grössere Transaktionen.

Ein wesentlicher Vorteil für Kreditnehmer ist, dass keine traditionellen Kreditprüfungen durchgeführt werden. Die Bitcoin-Sicherheit ersetzt die Notwendigkeit einer Bonitätshistorie. Die Plattform stellt sicher, dass die Sicherheit ausreicht, indem sie einen "Collateral Health Indicator" (CHI) verwendet.

Auszahlung und Einzug

Die Auszahlung der Kredite erfolgt effizient:

• Für EUR, CHF und CZK werden SEPA-Banküberweisungen genutzt.
• USDC-Kredite werden über On-Chain-Stablecoin-Transfers abgewickelt, was eine globale Reichweite und eine Auszahlungszeit von etwa 15 Minuten ermöglicht.

Der Einzug und die Beitreibung von Krediten erfolgen ebenfalls automatisiert. Bei Erreichen eines LTV von 95 % wird eine On-Chain-Liquidation ausgelöst. Dies kann entweder als "Self-Liquidation" (die Sicherheit geht direkt an den Anleger) oder als "Assisted Liquidation" (firefish.io verkauft die BTC und überweist den Fiat-Betrag) erfolgen.

Regulierungsstatus und Lizenzierung

firefish.io ist in Liechtenstein lizenziert und unter dem Crowdfunding-Gesetz (KMG) der FMA als Kreditmarktplatz registriert. Dies stellt sicher, dass das Unternehmen den strengen regulatorischen Anforderungen des Landes entspricht und die Vorschriften der EU zur Bekämpfung von Geldwäsche (AML) und zur Kundenidentifizierung (KYC) einhält. Die Überbesicherung und die automatisierten Liquidationsregeln sind zentrale Säulen des Verbraucherschutzes, die eine transparente und durchsetzbare Risikokontrolle gewährleisten. Bisher sind keine öffentlichen behördlichen Massnahmen oder Strafen gegen firefish.io bekannt.

Kundenbewertungen, Marktposition und praktische Ratschläge

Die Marktposition von firefish.io zeichnet sich durch seinen innovativen Ansatz und sein schnelles Wachstum aus. Kundenfeedback und der Vergleich mit Wettbewerbern geben Aufschluss über die Stärken und potenziellen Verbesserungsbereiche.

Kundenbewertungen und Nutzererfahrung

firefish.io verzeichnet einen durchschnittlichen Vertrauensscore von 4,3 von 5 auf verschiedenen Fintech-Verzeichnissen (unverifiziert). Besonders hervorgehoben werden die schnelle Auszahlung (teilweise innerhalb von 15 Minuten), die transparenten Zinssätze und die nicht-treuhänderische Sicherheit der Plattform. Ein häufig genannter Kritikpunkt ist die Begrenzung der Sofortkredite auf 30.000 Euro sowie die Tatsache, dass eine dedizierte mobile App noch nicht verfügbar ist, aber für Ende 2025 angekündigt wurde.

Der Kundenservice ist per E-Mail und über einen In-Plattform-Chat erreichbar, wobei Premium-Nutzern ein Service Level Agreement (SLA) von 24 Stunden zugesichert wird. Ein bemerkenswertes Fallbeispiel ist Braiins, das 400.000 Euro gegen 8,75 BTC in weniger als 24 Stunden aufnahm, um Mining-Hardware zu finanzieren.

Vergleich mit Wettbewerbern in Liechtenstein

Im liechtensteinischen und europäischen Kontext differenziert sich firefish.io durch sein nicht-treuhänderisches Modell stark von zentralisierten Krypto-Kreditgebern, die die Sicherheiten ihrer Kunden verwahren und potenziell weiterverpfänden könnten (Rehypothecation). Dieses Modell eliminiert das Risiko, dass firefish.io auf die Kundengelder zugreifen kann, was ein hohes Mass an Vertrauen schafft. Die durch den Marktplatz bestimmten Zinssätze sind wettbewerbsfähig, und das Fehlen eines Weiterverpfändungsrisikos ist ein entscheidender Vorteil.

Mit über 100 Millionen US-Dollar Transaktionsvolumen und einem dreistelligen monatlichen Wachstum im Frühjahr 2025 zeigt firefish.io eine beeindruckende Entwicklung. Das Unternehmen plant zudem die Einführung institutioneller Fondsstrukturen und eine Erweiterung der Kapazität für Sofortkredite.

Praktische Ratschläge für potenzielle Kreditnehmer

Wenn Sie erwägen, einen Bitcoin-gestützten Kredit bei firefish.io aufzunehmen, sollten Sie folgende Punkte beachten:

1. Verstehen Sie das Modell: Stellen Sie sicher, dass Sie das Konzept der Bitcoin-gestützten Kredite und die Funktionsweise der Überbesicherung sowie der automatischen Liquidation bei 95 % LTV vollständig verstehen. Dies ist entscheidend für das Risikomanagement Ihrerseits.
2. Wählen Sie die richtige Währung und Laufzeit: Überlegen Sie genau, welche Währung (EUR, CHF, CZK, USDC) und Laufzeit am besten zu Ihren finanziellen Bedürfnissen passen. Beachten Sie, dass die Rückzahlung einmalig am Fälligkeitsdatum erfolgt.
3. Beachten Sie die Gebühren: Eine Bearbeitungsgebühr von 1,5 % des Kreditbetrags wird von Ihrer Sicherheit abgezogen. Kalkulieren Sie diese Kosten in Ihre Überlegungen ein.
4. Marktschwankungen des Bitcoin: Da Ihre Sicherheit in Bitcoin gehalten wird, sind Sie den Preisschwankungen des Bitcoin ausgesetzt. Ein starker Preisverfall kann schnell zu Nachschussforderungen oder einer automatischen Liquidation führen. Überwachen Sie den LTV Ihrer Sicherheit regelmässig.
5. KYC-Prozess: Bereiten Sie die notwendigen Dokumente für den KYC-Prozess vor, um einen reibungslosen Ablauf zu gewährleisten. Denken Sie daran, dass für höhere Kreditbeträge eine höhere Verifizierungsstufe erforderlich sein kann.
6. Sicherheit der Plattform: Das nicht-treuhänderische Modell von firefish.io bietet ein hohes Mass an Sicherheit, da das Unternehmen keinen Zugriff auf Ihre privaten Schlüssel hat. Dies ist ein erheblicher Vorteil gegenüber zentralisierten Anbietern.

firefish.io bietet eine innovative und regulierte Lösung für Bitcoin-Inhaber in Liechtenstein und der EU/EWR, die Liquidität benötigen, ohne ihre wertvollen digitalen Vermögenswerte verkaufen zu müssen. Die Transparenz, die Sicherheitsmerkmale und die klaren Konditionen machen es zu einer attraktiven Option für die richtige Zielgruppe.